Πέτρος Παππάς: H τελευταία πτήση του «αετού» – Σήμερα η κρίσιμη απόφαση για την συγχώνευση της Eagle Bulk με την Star Bulk
Οι μέτοχοι της Eagle Bulk καλούνται σήμερα να ψηφίσουν για την ολοκλήρωση της εξαγοράς της ναυτιλιακής, από την Star Bulk του Πέτρου Παππά. Συγχώνευση που θα δημιουργήσει έναν κολοσσό αξίας 2,1 δισ. δολαρίων.
Και οι δύο εταιρείες ιδρύθηκαν την ίδια περίοδο, το 2005 η πρώτη και το 2006 η δεύτερη, εποχή κατά την οποία σημειώθηκε ένα κύμα δημοσίων εγγραφών ναυτιλιακών στο αμερικανικό χρηματιστήριο.
Τώρα, 19 χρόνια μετά, με την συγχώνευση τους θα δημιουργήσουν μία εταιρεία
Υπό την προϋπόθεση ότι οι μέτοχοι της Eagle Bulk θα εγκρίνουν τη συγχώνευση με την Star Bulk στην ψηφοφορία της Παρασκευής. Σύμφωνα πάντως με το tradewinds, καθώς πλησιάζει η ετυμηγορία, δεν φαίνεται να υπάρχουν σημάδια για τυχόν εμπόδια της ολοκλήρωσης της συμφωνίας.
Η Clarksons Securities δήλωσε ότι η συνδυασμένη οντότητα θα αποτελεί μία ελκυστική επενδυτική επιλογή μεγαλύτερης κλίμακας, μέσω των 169 πλοίων που θα διαθέτει. Παράλληλα, η χρηματιστηριακή ρευστότητα της θα αυξηθεί, προσελκύοντας δυνητικά μεγαλύτερους επενδυτές.
Μετά την ολοκλήρωση της συναλλαγής, οι μέτοχοι της Star Bulk και της Eagle θα κατέχουν περίπου το 71% και το 29% αντίστοιχα της νέας εταιρείας, η οποία θα διατηρήσει το όνομα της αγοράστριας.
Ο διευθύνων σύμβουλος της Eagle Bulk, Gary Vogel, ο οποίος κατάφερε να οδηγήσει σε ανάκαμψη την εταιρεία από τότε που ανέλαβε τα ηνία από τον αρχικό διευθύνοντα σύμβουλο Σοφοκλή Ζούλλα το 2015, θα αποχωρήσει από την εταιρεία μετά την συγχώνευση.
Ο στενότερος συνεργάτης του, Kώστας Τσουτσοπλίδης, ο οποίος είναι οικονομικός διευθυντής, θα παραμείνει με εξάμηνο συμβόλαιο για να βοηθήσει στη μετάβαση. Είναι ένας από τους πιο παλιούς εργαζόμενους της Eagle, καθώς εντάχθηκε στο δυναμικό της το 2010.
Μέχρι στιγμής, όπως αναφέρει το tradewinds, δεν υπάρχει ένδειξη άλλης αντιπροσφοράς. Παρά το γεγονός ότι δύο ακόμη Έλληνες εφοπλιστές, οι Γιάννης Κούστας και Πέτρος Παναγιωτίδης, κατέχουν σημαντικά ποσοστά στην Eagle Bulk, περίπου το 1/3 των μετοχών της, αυτό δεν φαίνεται να αποτελεί εμπόδιο για την ολοκλήρωση της συναλλαγής.
Πιο ελκυστικοί οι όροι της συμφωνίαςΜάλιστα, οι όροι της συμφωνίας έχουν γίνει ακόμη πιο ευνοϊκοί για τους μετόχους της Eagle από τότε που ανακοινώθηκε η εξαγορά τον περασμένο Δεκέμβριο.
Η συγχώνευση έγινε ακόμα πιο ελκυστική επειδή, ενώ οι όροι ανταλλαγής της μετοχικής συμφωνίας παρέμειναν σταθεροί, ο στόλος της Star Bulk αυξήθηκε σε αξία περισσότερο από αυτόν της Eagle από τότε που ανακοινώθηκε η συμφωνία, σύμφωνα με την Clarksons.
«Ο στόλος της Star Bulk αποτελείται κυρίως από μεγαλύτερα πλοία μεταφοράς ξηρού φορτίου (capesize και panamax). Από την ανακοίνωση της συγχώνευσης και μετά, η αξία αυτών των μεγαλύτερων bulkers έχει αυξηθεί με ταχύτερο ρυθμό από αυτή των μικρότερων πλοίων που κατέχει η Eagle Bulk», δήλωσε στους πελάτες του ο αναλυτής Frode Morkedal.
«Αυτό σημαίνει ότι η ελκυστικότητα της συμφωνίας έχει αυξηθεί στα μάτια των μετόχων της Eagle».
Ο στόλος των 115 πλοίων της Star Βulk περιλαμβάνει 17 newcastlemaxes, 17 capesize, δύο mini-capesizes, επτά post-panamaxes, 44 kamsarmaxes, δύο panamaxes, 18 ultramaxes και οκτώ supramaxes.
Αντίστοιχα ο στόλος της Eagle αποτελείται εξ ολοκλήρου από φορτηγά πλοία μεσαίου μεγέθους, και συγκεκριμένα, 52 ultramaxes και supramaxes.
Οι όροι της εξαγοράς διαμορφώθηκαν με βάση την καθαρή αξία των περιουσιακών στοιχείων (ΝΑV) και των δύο εταιρειών. Τα μέρη συμφώνησαν ότι ο κάτοχος μίας μετοχής της Eagle θα λάβει 2,62 μετοχές της Star Bulk.
Ωστόσο, λόγω της σχετικής αύξησης της αξίας του στόλου της Star, το NAV ratio θα ήταν περίπου 7% χαμηλότερο, πράγμα που σημαίνει ότι κάθε κάτοχος μετοχών της Eagle θα πρέπει να λάβει 2,44 μετοχές. Παρ’ όλα αυτά, η σχέση ανταλλαγής παραμένει σταθερή στις 2,62 μετοχές.
Η νέα τεκμαρτή τιμή που πληρώσει η Star Bulk για κάθε μετοχή της Eagle είναι 76 δολάρια, αναφέρει το tradewinds, που σημαίνει ότι με πάνω από 11 εκατομμύρια μετοχές της Eagle σε κυκλοφορία, η συνολική τιμή διαμορφώνεται στα 836 εκατ. δολάρια.
Διαβάστε ακόμη:
Ραγδαίες εξελίξεις στην Eagle Bulk: Η Oaktree επιστρέφει αποκτώντας ποσοστό 10% – Σήμα για επικράτηση του Πέτρου Παππά;
Super deal στη ναυτιλία: H Star Bulk Carriers του Πέτρου Παππά εξαγόρασε την Eagle Bulk
Η Oaktree, ο Δον Κορλεόνε και η συγχώνευση της Eagle Bulk με την Star Bulk του Πέτρου Παππά
- Δημοφιλέστερες Ειδήσεις Κατηγορίας Οικονομία
- Meat News #125
- Ξεκίνησαν οι έλεγχοι από την ΑΑΔΕ σε επιχειρήσεις για τη διασύνδεση των POS
- Αυτονομία 2.000 χιλιομέτρων σε ηλεκτρικά αυτοκίνητα με νέα solid state μπαταρία
- Το κατάστημα ΔΕΗ στην Πάτρα στη νέα εποχή εξυπηρέτησης
- Τέμπη: Συζητήθηκε η πρώτη αγωγή συγγενών θύματος της σιδηροδρομικής τραγωδίας
- Σύσκεψη Χρυσοχοΐδη – αστυνομικών: «Ασφαλής μεταφορά και διαμονή για κάθε θύμα» – 4 μέτρα για την ενδοοικογενειακή βία
- Τι είναι το απόρρητο πρόγραμμα AI «Λεβάντα» και γιατί ο ισραηλινός στρατός αρνείται ότι το χρησιμοποιεί
- Νέο πρόγραμμα για Facility Management Experts από την TÜV HELLAS
- Νωρίτερα πληρωμή eco-schemes, περί 700 εκατ. μπαίνουν ως τέλη Απρίλη
- ΟΦΕΤ: Στον δρόμο της νέας Ελλάδας
- Δημοφιλέστερες Ειδήσεις Mononews
- Noval Property: Νέος φωτοβολταϊκός σταθμός στο εμπορικό πάρκο Mare West στην Κόρινθο
- 5ο Συνέδριο Επαγγελματικής Ασφάλισης: Αμείωτο το ενδιαφέρον των συμμετεχόντων
- Ευρωεκλογές 2024: Υποψήφιος ο Γιώργος Μουρούτης με τη ΝΔ
- Στοά Αρσακείου: Στην τελική ευθεία το project με μεταγραφή στελέχους από τη Σκλαβενίτης
- Χρήστος Μεγάλου: Η Τράπεζα Πειραιώς θα συνεχίσει δυναμικά τη χρηματοδότηση εταιρειών
- Η Δήμητρα Κούστα με την Άννα Βίσση στο freak show του Jean Paul Gaultier
- Euroxx για Cenergy: Νέα υψηλότερη τιμή στόχος στα €11 από €8 με σύσταση υπεραπόδοσης
- Dragons’ Den: Πόσα χρήματα έχουν δώσει μέχρι τώρα οι επενδυτές (video)
- Πέτρος Παππάς: H τελευταία πτήση του «αετού» – Σήμερα η κρίσιμη απόφαση για την συγχώνευση της Eagle Bulk με την Star Bulk
- Πώς κινήθηκε το μέσο ασφάλιστρο αυτοκινήτου το 2023;
- Τελευταία Νέα Mononews
- Πέτρος Παππάς: H τελευταία πτήση του «αετού» – Σήμερα η κρίσιμη απόφαση για την συγχώνευση της Eagle Bulk με την Star Bulk
- Στοά Αρσακείου: Στην τελική ευθεία το project με μεταγραφή στελέχους από τη Σκλαβενίτης
- Σκέρτσος: Στις ευρωεκλογές θα ζυγιστεί η πολιτική σταθερότητα, αλλά και η συνέχεια μιας πορείας
- Dragons’ Den: Πόσα χρήματα έχουν δώσει μέχρι τώρα οι επενδυτές (video)
- Ευρωεκλογές 2024: Υποψήφιος ο Γιώργος Μουρούτης με τη ΝΔ
- 5ο Συνέδριο Επαγγελματικής Ασφάλισης: Αμείωτο το ενδιαφέρον των συμμετεχόντων
- Αυγενάκης: Έρχονται πληρωμές €700 εκατ. στους αγρότες μέχρι το Πάσχα
- Euroxx για Cenergy: Νέα υψηλότερη τιμή στόχος στα €11 από €8 με σύσταση υπεραπόδοσης
- snappi: Νέα Διευθύνουσα Σύμβουλος η Gabriella Kindert
- Πώς κινήθηκε το μέσο ασφάλιστρο αυτοκινήτου το 2023;
- Τελευταία Νέα Κατηγορίας Οικονομία
- ΕΛΣΤΑΤ: Αύξηση 34% στο έλλειμμα του εμπορικού ισοζυγίου τον Φεβρουάριο
- Αύξηση 34% σημείωσε το έλλειμμα του εμπορικού ισοζυγίου τον Φεβρουάριο
- Τέμπη: Συζητήθηκε στο Πρωτοδικείο η πρώτη αγωγή συγγενών θύματος
- Λ. Αυγενάκης: Πληρωμές 700 εκατ. ευρώ σε αγρότες πριν το Πάσχα
- Τεστ Δεξιοτήτων στο Δημόσιο: Τα επόμενα βήματα για τον ορισμό διοικητών στα νοσοκομεία, μετά τον πρώτο διαγωνισμό
- Στον έλεγχο του Τέλη Μυστακίδη περνά η ABBank - Τα ποσοστά
- ΕΤΒΑ ΒΙΠΕ: Σε εφαρμογή ειδικό πρόγραμμα διαχείρισης των αδέσποτων ζώων στα Επιχειρηματικά της Πάρκα
- Meat News #125
- ΥΠΑΑΤ: Πληρωμές περίπου 700 εκατ. ευρώ πριν το Πάσχα από τον ΟΠΕΚΕΠΕ στους αγρότες